한화시스템 유상증자 쳥약결과 주가전망 정리

한화 시스템이 유상증자 청약 결과 청약률 107.48% 기록하였습니다. 이번 유상증자는 한국투자증권, 대신증권, 대표 주관회사로 미래에셋증권, NH투자증권, KB증권 주관회사로, 한화투자증권을 모집주선 회사로 하여 주주배정 후 실권주를 인수하는 계약을 체결하였으며, 사전에 그 실권주를 일반에 공모하기로하여 보통주 78,689,9000주를 주주 배정 후 실권주 일반 공모 방식으로 진행하였습니다. 

 

 

 

 

1. 일반공모 청약결과 

 

 

 

 

한화 시스템 유상증자 구주주 청약일은 6월 3일 ~ 6월 4일 진행되었습니다. 청약 결과 발행 예정 주식수는 78,689,000주였으며 우리 사주조합 청약 주식수는 11,736,139주, 신주인수권 증서 청약주식수는 61,890,475주였습니다. 초과 청약 주식수는 10,950,101주입니다. 앞서 설명한 것처럼 이번 유상증자 청약 경쟁률은 107.48% 기록하여 초과 청약이 발생하였습니다. 

 

한화 시스템은 이번 유상증자를 성공적으로 마쳤다고 볼 수 있습니다. 우리 사주조합을 상대로 진행한 청약에 모집금액보다 7.5%가량 더 많은 청약을 기록하였습니다. 유사증자가 초과 청약을 기록한 것으로 유상증자에 성공하였다고 볼 수 있습니다.

 

한화 시스템의 최대주주인 한화 에어로 패스와 2대 주주 에이치 설루션은 배정물량의 120%를 청약하였습니다. 한화 에어로 패스와 에이치 설루션은 특수관계인에 포함되며 츨자후 지분율은 각각 46.73%, 12.8%입니다. 

 

한화 시스템 유상증자 초과 청약에 참여한 청약자는 초과 청약 주식수에 상기 초과 청약 배정비율을 곱하여 선 저 안 주식수에서 1주 미만을 절사 한 주식을 배정받습니다. 유상증자 추후 진행사항은 인반공모 청약은 6월 8일 ~ 6월 9일 진행 진행되며 신주권 상장은 6월 22일 진행됩니다. 

 

2. 한화시스템 유상증자 목적

 

 

 

 

3월 29일 컨퍼런스콜을 통해 1.2조 규모의 대규모 유상증자 계획을 발표함. 에어 모빌리티에 4500억 원, 위성통신 5000억 원, 디지털 플랫폼 2500억 원 투자가 목적. 7000억 원은 타 법인 증권 취즉자금에 사용하며, 운영자금에 3900억 원, 시설자금에 1100억 원 소요될 전망    

 

3. 유상증자 후 주가전망

(1)  올해 매출은 8% 수중 증가를 전망하며. UAM / 위성통신 사업으로 25년 부터 초고속 성장을 전망합니다. 기존 사업인 방산사업과 차세대 사업, 디지털 뉴딜 등 ICT 사업 감안하면 오해도 작년에 이어 매출은 성장할 것으로 전망함.  신사업인 UAM과 위성통신 사업 모두 25년 상업화를 목표로 하고 있으며 목표로 하는 30년 매출의 경우 UAM 11조 원, 위성통신 5.8조 원 수준입니다. 유상증자 후 본격적인 신사업 투자가 실행될 전망입니다. 

 

(2)  올해 실적관련하여 비수기 호실적을 기록하였으나 수익성은 지난해 대비 다소 저하될 것으로 전망됨. 방산 부문의 매출은 크게 증가하나 지난해 정비 매출 확대에 따른 이익 개선이 일시적이라 판단하며, 코로나로 인한 판관비 감소 효과도 점진 덕으로 축소될 것으로 예상함. 여기에 자회사 연결 손실, ICT 부문의 고정비 부담 등으로 큰 폭의 이익 개선을 기대하기 어려움.  

 

(3) 한화시스템은 그룹 내 신사업 투자를 주도할 전망입니다. 유상증자 금액으로 에어 모빌리티, 디지털 플랫폼 등에 대한 투자를 진행할 예정, 특히 UMA 사업과 함께 추진 중인 위성사업과 관련해서 한화 시스템이 담당하게 될 것이며 위성안테나, 서비스 등에 대한 투자가 우선적으로 진행된 전망 

 

 

※ 유상증자뜻, 유상증자후 주가에 대한 내용은 아래 포스팅을 참고바랍니다. 

 

2021.06.04 - [국내 주식] - 유상증자 후 주가 상승 이유 하락 이유 정리

유상증자 후 주가 상승 이유 하락 이유 정리