효성화학 1분기 실적 전망 목표주가
효성화학 1분기 어닝서프라이즈 기대 1Q21 Preview: 컨센서스 상회하는 실적 기대 동사의 2021년 1분기 매출액은 5,700억원(+19.8% QoQ, +34.2% YoY), 영업이익 602 억원(+199.5% QoQ, +385.5% YoY)으로 컨센서스 대비 상회하는 실적을 기록할 것으 로 예상된다. 이는 PP 스프레드 확대 및 베트남 PP 적자 큰 폭으로 감소, 기타 부문의 NF3, TAC필름 수요 증가로 인한 것이다. 사업부문별로 살펴보면 PP/PDH부문은 중동, 미국, 유럽 프리미엄 제품 라인 수요가 개 선되면서 스프레드 확대로 인한 큰 폭의 이익 증가가 기대된다. 특히, 베트남 PP의 경우, 아시아 지역 중에서도 동남아시아 PP가격이 가장 높게 형성되면서 4분기 대비 적자가 큰 폭으로 감..
2021. 4. 29.
셀트리온 1분기 실적전망 목표주가
■ 1Q21 Pre: 영업이익 49% 증가. 컨센서스에 부합한 실적 예상 - 1분기 연결 기준 매출액 및 영업이익은 각각 4,836억원(+29.7% YoY, 이하 YoY 생략), 1,790억원(+48.9% YoY, OPM 37.0%)으로 추정한다. - 시장 컨센서스(매출액 5,110억원, 영업이익 1,914억원)에 부합한 무난 한 실적이 예상된다. 2021년 1분기 중 공시된 셀트리온헬스케어향 바 이오시밀러 및 코로나19 항체 치료제 공급계약은 총 2건이며 합산 계 약금액은 2,896억원이다. 지난 4분기와 유사한 수준(2,755억원)이다. ■ 1분기 단일판매·공급계약 공시를 통해 올해 방향성 확인 가능 - 2021년 1분기 셀트리온헬스케어향 단일판매·공급계약 공시에서 주목 할 점은 두 가지다 - 코로나..
2021. 4. 28.
